Las acciones del conglomerado español de moda y belleza Puig, propietario de las icónicas marcas Nina Ricci, Paco Rabanne y Jean-Paul Gaultier, cerraron el viernes al precio de lanzamiento de su debut comercial en una de las mayores ofertas públicas iniciales del año en Europa.
Para el Grupo Puig, de propiedad familiar, que se ha expandido rápidamente al sector de artículos de lujo, salir a bolsa es un paso importante en sus 110 años de historia que le permitirá competir con gigantes de la industria como Estee Lauder, Hermes, Kering y LVMH. .
La medida «marca el comienzo de un capítulo nuevo y emocionante en la larga y orgullosa historia de nuestra empresa», dijo el presidente y director ejecutivo, Mark Puig, en un comunicado.
«Continuaremos construyendo nuestra propia cartera de marcas con un enfoque en expandir nuestro liderazgo en productos de valor y fragancias de nicho, mientras invertimos en nuestros mercados principales y respaldamos nuestra expansión en geografías de alto potencial», agregó.
El grupo con sede en Barcelona, especializado en perfumes y cosméticos, entró en el mercado el viernes con un precio inicial de orientación de 24,50 euros (unos 26 dólares) por acción, el máximo de su rango anunciado.
El precio dio al grupo una capitalización bursátil de casi 14.000 millones de euros, lo que le permitió entrar en el Ipex 35 de Madrid, donde se encuentran las 35 empresas más grandes de España.
La acción subió un 4,0 por ciento en un momento dado antes de finalizar el día sin cambios al precio de emisión.
Fundado en Barcelona en 1914 por el empresario Antonio Puig Costello, el grupo ha ido creciendo a lo largo de los años hasta convertirse en un peso pesado en los sectores de la cosmética, las fragancias y la moda, reforzando su posición con prestigiosas adquisiciones en los últimos años.
Entre sus marcas se encuentran Paco Rabanne, Nina Ricci, Charlotte Tilbury, Carolina Herrera y Dries Van Noten. Posee una participación mayoritaria en el sello Jean Paul Gaultier y tiene acuerdos de licencia con Prada, Christian Louboutin y Comme des Garçons.
Los analistas dijeron que se trataba de la mayor salida a bolsa en España este año y la mayor de Europa.
– Controlando el interés –
La salida a bolsa se realizará por etapas, la primera de las cuales recaudó 1.250 millones de euros según lo previsto a través de acciones de nueva emisión.
Después recaudará cerca de 1.360 millones de euros en una «gran oferta secundaria» de acciones de su holding Exia.
Esto podría complementarse con la venta de acciones reservadas a determinados inversores por otros 390 millones de euros, lo que permitiría al grupo recaudar un total de unos tres mil millones de euros.
A pesar de la medida, la familia Puig dijo que conservaría una participación mayoritaria en la empresa con una participación del 71,7 por ciento, junto con «la mayoría de los derechos de voto» (92,5 por ciento) en la junta directiva.
– ‘Alta influencia financiera’ –
Puig planteó la idea de una IPO en una entrevista de octubre de 2023 con el Financial Times, diciendo que la rendición de cuentas ante el mercado traería «disciplina» que evitaría cualquier problema al pasar el testigo de una generación a la siguiente.
«A veces las empresas familiares pierden su posición en el mercado. Empiezan a morir lentamente y nadie dentro de la empresa lo sabe», dijo al periódico. «Si se responsabiliza (a los inversores), esas cosas pueden solucionarse».
Javier Cabrera, analista de la corredora de bolsa XTB, dijo que la IPO permitiría al grupo construir «un mayor apalancamiento financiero» aprovechando la «dinámica positiva del mercado de valores» en el sector de artículos de lujo y moda.
A pesar de la desaceleración tras dos años de crecimiento de dos dígitos, los artículos de lujo están disfrutando de un momento optimista en 2023, con los pesos pesados del sector registrando ventas récord.
El año pasado, Buick registró unas ventas de 4.300 millones de euros, un 19 por ciento más en 2022, y un beneficio neto de 465 millones de euros, un 16 por ciento más interanual.
Cabrera afirmó que el crecimiento podría verse impulsado por la estrategia de adquisiciones de Buick, que ha llevado a «altos niveles de crecimiento» y «buena diversificación de los ingresos en términos de geografía y líneas de negocio» en los últimos años.
También destacó la fuerte actuación del grupo en China, un importante consumidor de artículos de lujo.
vab/hmw-ds/rl
«Jugador extremo. Aficionado total a Twitter. Analista. Pionero de los zombis. Pensador. Experto en café. Creador. Estudiante».
More Stories
Ver | La marchadora española Laura García-Caro se quedó sin subir al podio tras una celebración anticipada
Los compradores británicos impulsan el sector inmobiliario español « Euro Weekly News
El 90% de los usuarios españoles apoyan sus ingresos